1995，西山煤電集團擬依托古交選煤廠生產的洗精煤資源，建設燃用洗精煤的電廠，形成電力產業。以煤炭生產和洗選加工產生的煤矸石和發電產生的粉煤灰、爐渣為原料，形成建材產業，實現資源綜合利用，減少環境汙染，減輕運輸壓力，提高經濟效益。至此，西山發展循環經濟的思路基本形成。西山煤電集團從65438到0997，提出了打造“煤-電-材”、“煤-焦-化”兩條循環產業鏈的思路，實現資源的循環利用。2003年，西山煤電集團制定的2010“685533”發展戰略中，進壹步明確了發展循環經濟的具體思路。
2005年是西山煤電集團發展循環經濟取得實質性成果的標誌性壹年。這壹年，當時國內最大的燃煤坑口電廠古交電廠(壹期工程)投產，汾陽焦化園區也建成運營。以此為標誌，西山初步形成了“煤-電-材”和“煤-焦-化”兩條產業鏈，建設了古交礦區和汾陽焦化園區兩個循環經濟產業園。加上西山熱電廠、太原選煤廠矸石電廠、杜兒坪煤礦瓦斯電站、東曲煤礦瓦斯電站等循環經濟項目，西山成功實現了從“資源-產品-廢棄物排放”的線性物流模式向“資源-產品-廢棄物再生資源物質循環”模式的轉變，走在了全國煤炭行業的前列。
從5438年6月到2005年10月，西山煤電集團被六部委確定為全國首批循環經濟試點單位，山西煤炭系統是唯壹壹家。同年18年2月18，國家發改委在人民大會堂舉辦“煤炭行業循環經濟發展模式論壇”。在本次論壇上，相關領導、專家學者對西山發展循環經濟、建設節約型煤電集團的做法給予了充分肯定，稱之為循環經濟的“西山模式”。
2006年6月，錫山被中宣部確定為“建設節約型社會”宣傳典型，新華社、人民日報、中央電視臺等12家中央新聞媒體報道了錫山發展循環經濟的典型做法。
2006年8月31日至9月1日，西山主辦了中國煤炭工業發展循環經濟現場交流會。國務院有關部門、有關省市發展改革委和經貿委負責同誌、煤炭行業重點企業和科研院所代表300多人參加會議。會議期間，代表們實地參觀了西山循環經濟項目，並給予了高度評價。