有私募人士告訴記者，超額認購其實主觀上並沒有故意違規，只是因為從主板認購轉到了科創板，對規則的細節了解不夠，有些細則不是很清楚，所以做決策的時候比較意外。後期會加強整改，完善操作流程。
中國人民大學法學院教授劉俊海對記者表示，私募的違法行為太明顯，基金業協會譴責是對的。私募的超額認購不僅傷害了股民，也傷害了基民，說明部分機構投資者在利益面前過於貪婪；目前采取處罰，沒收超額收益是合理的。
超額認購的股票已從帳戶中刪除。
7月23日晚間，中國證券業協會發布《首次公開發行股票配售對象限制名單公告》，公示了涉及29家私募的139只產品，隨後中國基金業協會進行了轉載，壹時引起業內熱議。
記者昨日最新獲悉，29家私募的139產品被科創板新股超額認購，承銷商已將其從基金產品賬戶中剔除。此前，超額認購的經理已經接到電話，超額部分周壹無法賣出。
壹位不願意透露姓名的私募人士透露，絕大多數私募管理公司都能遵守法律法規。其實這種違法行為主觀上並沒有故意違規，只是因為從主板認購轉到了科創板認購，對規則細節了解不夠，決策疏於管理。是意外，後期會加強對操作流程的整改和完善。
“從配售對象不能超額認購的實際操作來看，還要考慮到同壹天有多只新股發行的情況，因為即使單只新股的認購沒有超過資產規模，配售對象仍有可能同時認購多只新股。”該私募人士表示，另外，產品壹般在合同中有約定，股權投資的股票有持股上限比例，比如10%或者20%。訂閱也應該考慮這個限制。
深圳某私募公司人士告訴記者，如果要杜絕此類違規行為，管理人可以在系統中輸入每日產品規模、持倉限額等數據作為申報參數，客觀上可以限制超比例的發生。
記者梳理發現，此次公布的榜單中涉及的私募有29家，共計139只產品，多家知名私募赫然在列，如水影投資、混沌投資、京弘誠投資、九章資產、愛房資產、程瑞投資、林園投資等。其中，超額認購最多的私募是林園投資，* * *有32只產品；其次是九章資產，涉及21產品，水影投資，涉及18產品。
“我不知道以後該怎麽和公司打交道。只能看監管部門做什麽決定，後期不會參與更多的創新。”壹位私募高管告訴記者，只有以監管部門的通知為準。
“公司並未收到違規投放全部退回或捐贈給公益組織的兩份聲明的通知要求。”另壹位私募人士告訴記者，只處罰違規配售部分還是可以接受的，最怕的是取消半年或壹年打新資格的處罰，比較嚴重。
專家稱處罰是合理的
就在中證協發布上述股票配售對象限制名單後，中基協也轉載了該通知。中基協表示，在科創板首批IPO項目中，部分私募基金認購超出產品基金規模，違反了科創板配股規則，被中證協處理。中國資產管理協會公開譴責上述違規認購行為，支持中證協采取的措施。
中國人民大學法學院教授劉俊海對記者表示，私募的違法行為太明顯，基金業協會譴責是對的。私募超額認購，對股東和市民都是傷害，說明機構投資者太貪婪了。從目前來看，采取處罰，沒收超配收入是合理的。
劉俊海表示，監管部門對非法投資的零容忍態度沒有改變。這次沒收超出部分是合適的，但沒有違規的部分仍然有效。私募機構的批評與懲罰的懲罰。“還需要暫停新資質半年到壹年。監管部門要維護資本市場的正常運行，特別是私募行業的公開公平，不斷提高投資者的合理投資理念，真正為資本市場的運行，特別是科技創新板的推出保駕護航，在初創階段建立良好的投資環境。”
根據新規，C類投資者無需先行支付或凍結科創板網下新增資金，這也使得部分私募投資者認購更多額度，提高中簽率，認購金額大大超過其實際資產規模。
事實上，在首批25家科創板上市公司中，有幾只股票出現了超額認購。
中基協合表示，部分私募基金管理人管理私募基金產品為實現自身利益最大化，無視配售規則，違規超規模申購，不僅損害了其他投資者的利益，也損害了基金產品投資者的利益，甚至損害了市場公平和法治精神。譴責壹切破壞市場公平和法治的行為，督促上述機構認真反思，積極整改。
中基協在合作時，呼籲全體基金管理人和從業人員認真學習領會“四敬畏壹協同”的精神要求，從投資者利益出發，履行忠實義務和註意義務，自覺恪守行業道德，依法合規參與資本市場，為科技創新板健康發展做出積極貢獻。