680億美元收購惠氏
根據輝瑞總部發布的聲明，兩家公司已決定達成M&A協議，輝瑞將以現金加股份的方式，以目前50.19的股價收購惠氏，總價值約680億美元。根據M&A協議條款下的交易條款，每股惠氏普通股將轉換為33美元現金和0.985股輝瑞普通股。兩家公司的董事會也已經批準了合並。壹個銀行財團承諾提供總額為225億美元的貸款。
據悉，此次收購是輝瑞繼2000年以850億美元收購沃納-蘭伯特、2002年以600億美元收購法瑪西亞制藥廠之後的第三次收購。輝瑞和惠氏的合並將創造世界上第壹家生物制藥公司。IMS數據顯示，合並後的公司將是美國最大的生物制藥公司，市場份額約為12%；在歐洲、亞洲和拉丁美洲，它將分別擁有約10%、7%和6%的市場份額。
用婚姻應對收入下降
受金融危機影響，去年美國專利藥銷售額出現有史以來最慢增長。輝瑞在這個時候收購了惠氏。有業內人士分析，輝瑞有意利用聯姻來應對即將到來的營收大幅下滑。
據了解，作為全球最暢銷的藥物，輝瑞公司生產的降膽固醇藥物立普妥將於2011年失去專利保護。結果必然是輝瑞的銷售額急劇下降。與惠氏的合並，無疑將大大解除輝瑞因暢銷藥專利無效而帶來的困擾。據悉，合並後的新公司涉及疫苗、心血管疾病、腫瘤、女性健康、中樞神經系統、感染性疾病等多個關鍵治療領域，以及營養品和消費品，擁有多元化的產品組合，其中17產品中每種產品的年銷售額超過10億美元。輝瑞還將成為第二大專科護理提供商，其產品包括全球領先的生物制藥恩利、全球銷量最大的疫苗Prevnar、抗癌藥舒尼替尼、精神分裂癥藥物Geodon和抗感染藥Zyvox。
輝瑞還表示，與惠氏的合並將減少其對小分子產品的依賴，因為其龐大而多樣化的全球產品組合。輝瑞公司預測，到2012年，任何藥物的收入占新公司總收入的比例都將低於10%。
中國業務暫時不受影響。
根據M&A協議，輝瑞和惠氏預計交易將在今年第三或第四季度完成。輝瑞表示，交易完成後，新公司將根據患者和其他客戶的需求劃分業務部門。每個業務部門將負責自己的產品開發，從臨床試驗到商業化。
惠氏中國公關總監秦熙承認，惠氏在中國的業務沒有受到並購的影響。“因為並購交易要到今年下半年才能完成，還有很多程序要走，所以惠氏還是壹個獨立的公司，壹切照舊，照常運營。”本報記者盧