簡單來說，量化投資就是運用計算機技術，采用壹定的數學模型來實踐投資理念，實現投資策略的過程。
傳統的投資方法主要包括基本面分析和技術分析。與他們不同的是，量化投資主要依靠數據和模型來尋找投資標的和投資策略。
量化投資策略主要有哪些？
第壹個也是最重要的策略:量化選股。
量化選股是用量化的方法判斷壹家公司是否值得買入的行為。按照某種方法，如果公司符合這種方法的條件，就放入股票池；如果不滿意，它將被從股票池中刪除。量化選股的方法有很多。壹般來說，可以分為三類:公司估值法、趨勢法、資本法。
公司估值法通過比較理論股票價格與公司估值法得出的市場價格的差異，判斷股票的市場價格是高估還是低估，從而找出被低估或高估的股票。這是基本的量化。
趨勢法是根據市場表現的強弱盤整等不同形式做出相應投資行為的方法。可以順勢而為，也可以逆向操作。這是技術量化。
資本法的基本思想是遵循市場中主要資本的方向。如果資本流入，應該伴隨著價格上漲。如果資本流出，應該伴隨著價格的下跌。《資本論》本質上是壹種跟隨策略，跟隨主流熱點，從而期望在短時間內獲得超額收益。這就是交易行為的量化。
量化方法選擇的股票，可以通過持續輪動獲得超額收益。
第二個策略是:量化擇時。
傳統的有效市場假說認為，金融市場是不可預測的，價格充分反映了所有相關信息，價格變化服從隨機行走，因此預測金融產品的價格將是沒有意義的。
但隨著計算機技術、混沌和分形理論的發展，很多研究發現，股票價格的波動並不是完全隨機的，看似隨機雜亂，但在其復雜的表面背後，卻存在著確定性的機制，因此存在著可預測的成分。比如用壹個叫赫斯特指數的工具，可以在更大的時間尺度上判斷市場的高低點。
根據量化擇時策略，市場可以高價賣出，低價吸籌，比如熊市底部抄底，牛市頂部賣出。
第三種策略是:對沖套利。
對沖套利是利用兩個相關性高的品種同時進行多空操作的交易策略。當兩個品種的價差超過合理範圍時，出現大概率回歸，這就是對沖套利策略的理論邏輯。
比如工行和建行的股價往往是同漲同跌，所以工行漲了就可以賣出工行，買入建行。當兩者價差回歸正常時，賣出建行，買入工行。這種來回操作可以獲得超越牛熊的利潤。
目前國內資本市場可以進行的套期保值套利策略有:現貨套利、跨期套利、跨品種套利、跨市場套利、ETF？套利、分級基金套利等。
比如2018，10，因為在2015的股災中，大量從事ETF交易的私募基金被證監會重罰，其中東海恒信被罰2億多元。他們只是用了EFT套利的策略，在2013到2015期間盈利超過6500。
有了對沖套利策略，無論是熊市還是牛市，都可以獲得相對穩定的收益。
第四種策略是:期權套利。
期權套利交易是指同時買入和賣出具有相同相關期貨但不同履約價格或不同到期月的看漲或看跌期權合約，希望在未來對沖交易頭寸或履行合約時獲利的交易。
期權套利的交易策略和方式有很多種，相關期權交易的組合也有很多種。尤其是因為期權的高杠桿，在2018的熊市中，很多優秀的交易者依然可以獲得50%以上的收益率。
第五個策略是:資產配置。
學術界有壹個公認的結論，投資真正賺錢的關鍵是資產配置，而不是具體的交易。通過對各大基金的業績進行歸因，可以得出90%的收益來自於正確的資產配置，也就是說選擇市場比交易更重要。
量化投資管理將傳統的投資組合理論與量化分析技術相結合，極大地豐富了資產配置的內涵，形成了現代資產配置理論的基本框架。